正青春 创未来

与您共享顶点发展动态,一起见证顶点的一点一滴。

当前位置: 首页 > 顶点动态 > 行业动态>巨无霸级平台的IT核心 顶点软件“智造”

巨无霸级平台的IT核心 顶点软件“智造”

时间:2015-07-25 09:10:25

        中证资本市场发展监测中心发起的机构间私募产品报价与服务系统在5月刚完成55亿元的增资扩股,吸引不少私募投资机构、保险公司等金融机构入股,目前报价系统整体注册资本已达到75亿元。增资扩股之后,报价系统将成为股份制公司,命名为中证机构间报价系统股份有限公司(简称报价系统)。

        1、巨无霸级平台

        中国证券行业协会指导下的报价系统,是为平台参与人提供各类私募产品报价、发行、转让、信息披露、登记结算等相关服务的专业化电子平台,涉及的私募产品包括资管计划、收益凭证、私募债券、私募基金、私募众筹、场外衍生品、私募股权、大宗商品等。

        此次报价系统之所以引金融机构入股,除了提高市场化运作程度,还与自身业务发展战略息息相关。证券行业协会希望把它打造成一个囊括所有私募产品报价转让的巨无霸级平台。目前,报价系统已经设定四大业务板块----私募产品发行转让市场、私募股权产品发行转让市场、场外衍生品市场、大宗商品交易。    

        业务的拓展,需要大量投资机构参与,进一步盘活交易活跃度。相关数据显示,截至5月20日,报价系统完成了1600亿交易额,过去两个月就贡献了1100亿,包括逾千只资管计划、收益凭证、私募债券、私募基金、众筹等通过这一系统完成发行转让。    

        交易量激增的背后,也有证监会相关部门打算稳步发展机构间市场的战略考量,希望将其建设成统一互联互通的私募产品报价系统。

        2、业务流程大变革

        为了满足各类私募产品报价转让交易的复杂性,报价系统进行了多项流程创新,比如舍弃传统的会员制,改用参与人制度。目前报价系统的参与人总数超过600家,其中银行机构约60家,信托、保险公司20余家,其余是券商、私募机构与企业投资方。    

        报价系统还率先在私募产品发行环节引入负面清单制度,即除监管部门明确规定必须事前审批、备案的私募产品之外,在这个报价系统报价、发行、转让的私募产品可以执行事后备案。    

        在私募产品报价环节,报价系统参与人可以根据市场需求与客户意向,进行意向报价,直接与交易对手再询价达交;或者等双方达成交易共识后再向报价系统提交买卖方向相反的要约报价。    

        在私募产品的转让环节,相比某些金融机构自有私募产品转让平台的撮合交易模式,报价系统可以根据不同私募产品类型的交易需要,引入协商报价、点击成交等协议报价方式,再辅以做市商、拍卖竞价、标购竞价等模式。    

        报价系统在私募产品登记结算环节的采用多元化操作,比如报价系统引入账户混合持有与双轨开户的模式。所谓混合持有,即在一个参与人实名制主账户下面,可以分出多个名义持有的账户,便于参与人同时参与不同私募产品的发行转让交易;双轨开户则指投资者除了券商开户,还可以通过互联网平台开设账户。

        3、互联互通战略

        值得注意的是,目前备倍受市场关注的私募众筹,也被报价系统纳入私募股权报价转让市场建设的重要环节。   

今年1月,报价系统专门设立中证众筹平台,首批发行10个众筹项目,募资额接近8894万元,截至5月底,报价系统的私募众筹业务已完成近2亿元的投资额。

        这背后,是报价系统正在打造私募产品报价转让互联互通的大战略。报价系统的设想,是实现众筹市场、区域性股权交易市场、证券公司柜台交易市场等私募产品交易领域的互联互通,在共享产品报价转让数据信息的基础上,利用互联互通机制缩减中间环节提高交易效率,最终变成私募产品场外交易的大集成平台。        

        4、IT核心顶点"智造"

        值得注意的是,目前备倍受市场关注的私募众筹,也被报价系统纳入私募股权报价转让市场建设的重要环节。     

        报价系统这个巨无霸级平台的成功运行,离不开背后强大的IT系统支撑。无论是报价系统运行的的核心系统----报价转让系统、基于互联网金融云服务的报价系统云柜台,还是中证众筹平台的支撑系统,均是由顶点软件"智造"。随着场外市场的快速发展,顶点软件与报价系统还将展开更多的技术合作,为互联网证券的发展提供更强大的IT支持。


分享到:

Copyright@2010-2018 顶点信息 闽ICP备10203381

在线客服(服务时间:工作日08:45-17:30)

400-800-9881

关注官方微信